Los mercados caen tras la caída del petróleo - 11.12.2014

Las acciones estadounidenses sufrieron sus peores caídas en unos dos meses el miércoles tras la continua caída del petróleo que llevó a una venta masiva de acciones de energía, materiales e industria. El índice S & P 500 cayó un 1,6%, a 2,026.14, su mayor caída porcentual diaria desde octubre 13. El gasto de desaceleración por las empresas de energía ha comenzado a afectar las perspectivas de las empresas prestadoras de servicios y equipos para empresas en el sector energético. El sector de energía del S & P 500 cayó un 6% en las últimas tres sesiones de negociación. Las pérdidas en Wall Street vienen después de siete semanas consecutivas de ganancias para el S & P 500 y el Dow Jones de Industriales. Hoy a las 14:30 CET se publicará en los EE.UU las solicitudes iniciales de la semana que terminó el 06 de diciembre y los números de ventas minoristas de noviembre. El pronóstico tentativo es positivo, reforzando los últimos informes económicos positivos antes del 17 de diciembre, día de la Reunión del Comité Federal de Mercado Abierto, que se considera que empezaran a aumentar las tasas de interés. Esperamos que el informe de hoy contribuirá a consolidar aún más al dólar.

Las acciones europeas cayeron el miércoles, lideradas por las pérdidas en las reservas de petróleo y gas. Los datos publicados por el gobierno francés confirmaron las indicaciones anteriores de que la economía de la zona euro se está desacelerando como mostró el informe de producción industrial francesa que cayó un 0,8% en octubre respecto a septiembre. Hoy a las 10:00 CET se dará a conocer el informe mensual del Banco Central Europeo, a las 11:15 CET de la opción de refinanciación a largo plazo (LTRO), con el nivel previsto de 148.2B euros contra 82.6B euros del LTRO anterior. En el contexto de caída de la inflación, las inyecciones de liquidez del BCE no han proporcionado suficiente estímulo para la desaceleración de la economía de la zona euro, lo que contribuye a la disminución del euro frente a las principales monedas. La etapa actual de LTRO será más de la misma medicina sin cambios fundamentales en las perspectivas económicas de la zona euro en vista y con toda seguridad, contribuyendo a un mayor debilitamiento del euro.

El promedio Nikkei de Japón se prepara para un tercer día de pérdidas el jueves. El yen cayó por primera vez en cuatro días tras la especulación de que el Partido Demócrata Liberal del primer ministro Shinzo Abe va a ganar las elecciones de este fin de semana y ampliar las medidas que han debilitado la moneda. Orientada a la exportación, la economía de Japón se ha beneficiado claramente de la debilidad del yen, por parte de la política de Shinzo Abe, y esperamos que el Banco de Japón tendrá que mantener el estímulo adicional, lo que contribuirá a un mayor debilitamiento del yen frente a otras monedas importantes.

Los futuros del crudo cerraron positivamente a cinco años durante el día miércoles, ya que los datos de los inventarios de petróleo por parte de la Administración de Información de Energía de Estados Unidos indico que aumentaron en 1,5 millones de barriles en la semana que terminó el 05 de diciembre contra un descenso esperado de alrededor de 3 millones de barriles. Un nuevo impulso provino de las noticias de la Organización de Países Exportadores de Petróleo que redujo sus 2.015 expectativas de demanda de crudo. La OPEP dijo previamente el miércoles que predice que la demanda de petróleo de la OPEP bajaría a 28,9 millones de barriles al día para el siguiente año, en comparación con 29,4 millones de barriles diarios en 2014.

El oro retrocedía el miércoles ya que los inversores tomaron las siguientes ganancias de la sesión anterior, incluso las acciones de Estados Unidos se desplomaron en medio de las preocupaciones sobre un exceso de oferta de petróleo. Por lo general, los inversores buscan la seguridad del oro durante las crisis financieras y las fuertes caídas en la renta variable. En otras cotizaciones de los metales, el platino en enero bajó, mientras que el paladio de marzo ganó 1,2%, a 821,40 dólares la onza. El cobre de alto grado para entrega en marzo cayó un 1,2%, a 2,89 dólares la libra.